多家公私募基金受處罰 基金業延續“嚴打”態勢

　　進入2015年，基金業延續“嚴打”態勢。上週五，證監會宣佈對北京恒銀中嘉投資基金管理有限公司、深圳市威廉金融控股有限公司、歌斐資産管理有限公司三家機構已採取了責令改正的行政措施，要求對之前檢查中發現的問題限期進行整改，並計入資本市場誠信檔案；對其他6家管理人發佈監管關注函，提醒其完善內部制度，依法規範運作。而在此之前，監管部門已經公告了一系列的檢查結果，顯示對基金行業的監管正在日趨嚴格。

　　三公司遭處罰

　　從證監會公開的情況來看，此次被點名責令改正的歌斐資産是諾亞集團旗下全資子公司。歌斐資産旗下業務包括私募股權投資母基金、房地産私募基金、家族財富管理以及創新業務。而其他兩家公司的規模與名氣都相對較小，恒銀中嘉是一傢俬募股權投資基金，註冊資本僅為8000萬元，員工共有28人。威廉金融成立於2012年10月25日，註冊資本為1億元，員工總數100人。

　　據介紹，上述處罰是基於證監會旗下私募基金監管部的檢查結果做出的。該部門對去年負面報道以及投訴較多的私募房地産領域進行檢查，涉及産品100余只，規模300億元。此次檢查發現，私募房地産基金管理人存在的問題主要集中在合格投資者制度落實不到位、單只投資者基金超過法定人數、管理機構內控制度缺失、資訊披露不到位、登記備案資訊不準確不完整等方面。

　　證監會日前還公佈了2014年行政處罰執行情況。據證監會新聞發言人介紹，2014年證監會共對55家機構、416名個人作出了行政處罰，罰沒款金額共計4.68億元，依法對81名被執行人實施了催告程式，依法申請北京市西城區人民法院等有關法院對47名當事人強制執行，共收繳當年及往年罰沒款7.04億元。

　　基金業進入嚴打年？

　　事實上，進入2015年，對基金行業的處罰相當密集。1月30日，證監會通報了對11家基金公司因旗下員工涉及老鼠倉所作出的處罰。擬對包括海富通在內的5家基金管理公司依法採取責令限期整改（3至6個月不等），且整改期間暫停受理公募基金産品註冊的行政監管措施，同時對相關責任高管人員依法採取出具警示函的行政監管措施；對中郵基金等6家基金管理公司依法採取責令改正的行政監管措施。

　　當天，基金業協會發佈的處罰公告涉及的公司數量更多。其中明確點名6家基金公司及4家基金子公司，另外還有4家券商。興業全球及子公司興全睿眾雙雙上榜，東海基金及其大股東東海證券也被同時點名。其中7家擬被暫停備案3個月，2家被書面警告責令整改，5家被談話提醒責令自查。有基金業的從業人員私底下抱怨説：感覺證監會的稽查局全部精力都放在基金行業上了，為啥上市公司那麼多造假的看不到幾單處罰的？

　　私募數量翻番

　　一個顯而易見的事實是，隨著基金行業規模，尤其是私募基金陽光化之後，行業聚集的資金量迅速增長，如果對出現的問題、尤其是杠桿類的産品不加強監管，一旦出事將會引發不穩定因素。統計數據顯示，截至2014年年底，證券公司資産管理業務規模達到7.95萬億元，基金管理公司專戶業務規模2.15萬億元，基金子公司專戶業務規模3.74萬億元，合計13.84萬億元；而2014年年中這一數字為10.2萬億元，增長非常迅速。而從私募基金陽光化以來，其在基金業協會登記註冊的私募管理公司的數量就從最初的4000多家暴增到8000多家，進入2015年，還有更多的基金經理告別公募行業去創設自己的私募公司。

　　另一方面，曾因公開基金行業黑幕而聞名的原嘉實基金公司總經理洪磊去年10月份正式赴任中國基金業協會，任職黨委書記、副會長，主持日常工作。而洪磊一直對基金業的內幕交易深惡痛絕，在2012年上半年調任稽查局巡視員前，其曾任證監會基金部副主任長達11年，任內大力推動基金行業的制度建設。在履新後，是否會加大對監管力度也令投資者充滿期待。記者 韓平