銀行出招反擊 “寶寶們”收益齊破6

　　一度收益高達8%的餘額寶、理財通、百度百賺等如今開始走下神壇。3月6日，餘額寶的7日年化收益率已經跌破6%，僅為5.864%；網易現金寶亦跌至5.906%；微信理財通、蘇寧零錢寶等亦先後“破6”。

　　早在3月2日餘額寶對接的貨幣基金“天弘增利寶”收益率已經跌至5.971%，這是自2013年12月26日以來首次跌破6%。連續一週，除百賺仍堅守6%外，其他皆跌破6%。預計不久，“寶寶們”的收益率還將回落到5%左右。各位蜂擁而至的投資客，還要不要繼續持有？其他還有哪些理財産品受益更高呢？

　　文、圖整理/記者 李光焱

　　銀行反擊：6%的不下百款

　　“即便小額資金也不僅可以用來理財，還可以隨時調用資金消費，當然願意通過網際網路方式了。”上周，使用餘額寶理財的廣州白領小帆告訴記者，網際網路理財産品投資和消費兩不誤，比購買銀行理財産品方便得多。而且，相比之下銀行0.35%的活期存款利率簡直毫無競爭力，即便5年期整存整取的利率也不過4.75%。

　　據悉，餘額寶短短時間內用戶總量已經突破8000萬，資金總量也達到4000億元左右。競爭的威力此時亦凸顯。記者了解到，在去年底今年初在“寶寶們”大鬧天宮之時，銀行也開始反擊。建行日前推出的第43期“乾元共用”基金型理財産品年化收益率也達到5.6%；招行近期熱銷的“金葵花”理財卡，投資期限45天至119天，預期年化收益率達到了6%。中信銀行、民生銀行、廣發銀行等，亦推出多款年化收益率高於6%的理財産品。

　　據普益財富的數據，國內銀行發行的理財産品，多則1000餘款，少則100餘款，其中國有銀行平均發行理財産品多達640款。這些産品中，預期收益率大於6%的不低於100款，雖然佔比不大，但總量依然不少。

　　但記者了解到，部分高於6%收益率的理財産品投資一般要在半年以上時間偏長，而另一些則學習“寶寶們”線上上運營並不通過實體銀行網點銷售。

　　收益率持續下滑跌破6%

　　春節以來，餘額寶、理財通、百度百賺、網易現金寶、蘇寧零錢寶等網際網路理財産品掀起一股投入門檻低、收益高的熱潮。然而，好景不長，餘額寶和網易現金寶的7日年化收益率率先跌至6%以下。3月2日，餘額寶對接的“天弘增利寶”貨幣基金收益率自2013年12月26日以來首次低於6%，僅為5.971%。不過，這僅僅是“寶寶們”收益率拉低的首秀。

　　隨後的一週裏，5個網際網路理財“寶寶”的收益率也天天下滑。3月7日，記者截稿時止，仍舊僅有百賺收益率高於6%，但也僅為6.016%，較前一天更接近“5字頭”。同時，其他四款理財産品繼續下跌，其中蘇寧零錢寶以5.7%的收益率成為最低者。

　　記者了解到，在今年元旦至春節期間，“寶寶們”的收益水準達到歷史最高峰，年化收益率普遍維持在7%左右，更有甚至網際網路大佬“自己掏補貼”令收益率一度高達8%。隨後，收益率就一日如不一日，直至相繼從高位回落到6%以下。

　　業內人士稱，網際網路理財産品沒有中間環節，門檻又低，迅速將網友的小額資金聚沙成塔，然後投向年底鬧“錢荒”的銀行拆借市場，相當於將資金以協議方式賣給銀行，以獲取高於原有水準的收益。同時，網際網路巨頭間的競爭，亦推動收益率“攀比”。

　　然而，隨著年後銀行資金需求放緩，拆借市場利率下滑，以及可以預期政府部門對網際網路理財産品的監管，讓該類産品的高收益率不復存在。

　　網際網路理財：

　　長遠還是虛火？

　　3月6日，在接受記者採訪時，支付寶相關人士表示，從歷史受益水準看，餘額寶的收益率穩定在5%左右屬正常。早前一天，餘額寶方面更稱，餘額寶自成立日2013年6月13日到2013年12月31日年化收益率為4.9%，預計餘額寶長期的收益也會在這一收益水準上下波動。

　　“銀行不差錢了，人民幣匯率波動了，監管會加強了，6%以下的收益率會是常態，未來還會繼續跌。”前述支付寶相關人士稱，貨幣基金投資肯定不是收益最高的投資。他同時也透露，未來會升級餘額寶，將與銀行收益率較高的産品如保險等合作，以提升用戶回報。“銀行也有高收益的産品，但門檻較高比如要50萬元起，餘額寶等還是通過網際網路方式，將分散的用戶整合，來穩定收益。”他認為，未來網際網路理財産品的流動性會差一些，不會像現在隨時都可以用賬戶的資金消費。

　　事實上，在“寶寶們”下跌時，已經有部分用戶將資金從中抽出投入到債券型基金。從整體收益水準來看，2月底時，短期理財債基平均7日年化收益已達到5.43%，而貨幣基金平均年化收益是4.79%。另外，P2P平臺的投資收益率也能超過7%。

　　記者隨機採訪廣州10余網際網路理財産品用戶了解到，如果“寶寶們”的收益率跌至5%，約60%的用戶會轉而選擇收益率更高的銀行産品。近40%的用戶則依然看中網際網路理財産品投資簡單、流動性強的優點，會繼續投資。京東3月7日就稱，將於3月11日推出類似餘額寶的網際網路理財産品“小金庫”，首批對接兩隻貨幣基金。