陳先生，41歲，自由職業者，年收入8萬-10萬元。有基本養老和醫療社保，購買了商業保險，每年交保費6000元。高女士，38歲，有高血壓等慢性病，目前沒有工作在家休息，有基本養老和醫療社保，也購買了商業保險，每年交保費6000元。二人是頂克族，沒有孩子。

　　家庭無汽車(也不想買)、無借款，有經濟適用房一套，目前出租。二人在城裏租一套住房，以租養租，費用正好相抵。

　　二人生活簡單，不喜歡買奢侈品，平時消費只有日常生活費每月2000元-3000元。但每年出國旅行一次，大約3萬-5萬元。每年給雙方父母各約5000元。高女士每年看病大約5000元。

　　家庭現有存款大約40萬元。放在股市裏，只用於打新股，不買賣股票，收益基本就跟存活期一樣。

　　理財目標

　　1.人到中年，希望到60歲後有穩定保障，做好養老規劃。

　　2.合理投資，使家庭財産增值。

　　財務狀況分析

　　陳先生的生活目前已經進入平穩期，擁有基本保障，收入穩定但可增長的空間不大。從陳先生家庭每年的現金流量情況來看，8萬-10萬元的年收入剛剛可以支付每年用在保險、生活、旅遊、贍養等方面的支出，較少有結余(每年支出：生活費2000-3000元/月；保險支出12000元/年；旅遊費用30000-50000元/年；看病與贍養父母10000元/年)。

　　就陳先生的資金結構來看，其財務安排有待改進。突出表現在缺少必要的財務保障。人到中年，養老資金沒有系統的規劃；目前的理財方式比較單一(打新股)，且收益率較低。在考慮家庭理財規劃時，應側重考慮如何有節制的開支、有計劃的理財，使現有家庭資産保值的同時，合理投資，規避風險實現收益最大化。

　　理財建議

　　精簡出遊預算

　　財務保障主要是考慮日常生活中可能遇到的一些意外或者突發事件，為了防止收入突然中斷或者支出大幅增加時，家庭陷入短期財務困境而準備的緊急預備金。一般應以3個月基本生活費用為標準，考慮到陳先生為自由職業者，工作穩定性略差，建議另準備2萬元的其他緊急費用。

　　這部分資金可以購買貨幣市場基金或流動性強的銀行理財産品，在保證資金安全和流動性的同時提高資産相對收益。

　　另外，陳先生家庭每年收入支出相抵，較少有結余。從支出結構來看，旅遊支出佔有較大比例，基於該部分費用不屬於必要支出，建議對自己的旅遊出行合理計劃，精打細算，減少不合理支出。

　　完善養老方案

　　對於丁克家庭來説，積累養老金在理財規劃中佔有重要的地位。在推算未來所需的養老資金時，需要強調兩個假設：生存時間和未來的通脹率。生存時間越長，通脹水準越高，所需要準備的養老金額越大。

　　陳先生現在每月日常生活費2000元-3000元，太太每年看病5000元。也就是説每年的必要支出共計約4萬元。陳先生距離退休還有19年，假設未來的平均通脹率是3%，當前的4萬元支出相當於19年後的7萬元。(即陳先生60歲退休後第一年要維持當前必要支出水準需要資金費用共計7萬元)。

　　如果以假設陳先生退休後的生存時間是20年-25年來判斷，雖然一家都擁有基本養老保險和商業保險。但是養老資金還是存在缺口，這部分資金缺口可以通過合理的資産配置、科學的資金投資來進行彌補。

　　組合出擊 合理增值

　　沒有房貸月供的壓力；不需積攢孩子的教育金。陳先生家的投資目標主要是獲得資産增值，積累養老金。所以適合做長期投資，故該部分資金具有較大的彈性，可以構建一個穩中求進的投資規劃。就目前家庭的40萬元資金，可以打一把“組合牌”，以得到更多的收益。

　　安全牌：5萬元用於購買貨幣市場基金或短期人民幣理財産品，以此作為資産的安全基石，防止出現財務風險。10萬元可以用來購買中長期固定收益類銀行理財産品或配置萬能險。在獲得比存款更高的固定收益的同時保障本金的安全。

　　成長牌：15萬可投資風險相對較小，收益成長性好的銀行理財産品。用定投的方法投資一些基金，長期來看風險不大，可提高該組合的收益率；或配置一些投連險，借助不同的賬戶平臺做適當的投資組合來降低風險。而且現在有些保險公司的投資連接保險在持有一定時間後可以轉化為養老金，把投資本金和收益轉化成持續的現金流，為退休後的生活提供資金補充保障。

　　激進牌：10萬元的資金用來增強收益。投資風險高，同時收益高的資産：股票、證券投資基金等。該部分資金在投資時需注意分散投資。證券投資基金具有組合投資、分散風險的優勢，建議以該類資産為主要比例配製。（劉永晨）

　　理財顧問

　　劉永晨，招行亞運村支行理財經理